SFDR

De Europese Unie past haar regelgevingskader grondig aan zodat Europa zijn internationale verbintenissen en doelstellingen op het vlak van milieu kan behalen.

Een van die aanpassingen betreft de inwerkingtreding van de verordening inzake informatieverschaffing over duurzaamheid in de financiële dienstensector (SFDR). Op deze pagina publiceren we stapsgewijs de aanpassingen die we doorvoeren om meer duiding te geven over de duurzaamheid van onze fondsen.

Wat is de SFDR?

De SFDR is een essentieel onderdeel van het beleid inzake duurzame ontwikkeling van de EU en moet voor meer transparantie zorgen op het vlak van duurzaamheid bij financiële instellingen en andere marktpartijen. De verordening bestaat uit informatieverplichtingen over de organisatie, diensten en producten om de prestaties op duurzaamheidsvlak te standaardiseren. Zo wordt ‘greenwashing’ vermeden en kunnen in het kader van duurzame beleggingsbeslissingen vergelijkingen gemaakt worden.

Op wie is de SFDR van toepassing?

De SFDR is voornamelijk van toepassing op financiële instellingen (banken, verzekeringsmaatschappijen, vermogensbeheerders en beleggingsondernemingen) die binnen de EU actief zijn. Nagelmackers zal cliënten informatie verstrekken over zowel de bank in haar geheel, als over bepaalde van haar producten. Zo zijn beleggers duidelijk geïnformeerd over de mate waarin ze duurzaam beleggen en kunnen ze fondsen op duurzaamheidsniveau eenvoudig onderling vergelijken.

Eén financiële instelling, verschillende hoedanigheden

De SFDR houdt sterk rekening met de verschillende rollen die een financiële instelling kan vervullen ten aanzien van haar cliënten. Afhankelijk van die rol (of hoedanigheid) wordt een instelling op een andere manier beïnvloed door de regelgeving.

Bij Nagelmackers onderscheiden we volgende rollen:

1. Financial Market Participant

Dit kan betrekking hebben op:

• Mandaatbeheer
  Hierbij beheert de bank portefeuilles op discretionaire basis voor haar cliënten. In het beleid en de rapportering moet worden toegelicht hoe duurzaamheidsrisico’s en -factoren geïntegreerd worden in het beheer van deze mandaten.
• Fondsenbeheer (binnen de structuur van een BEVEK)
  Dit betreft het beheer van beleggingsfondsen. Voor elk fonds moet worden verduidelijkt hoe duurzaamheid aan bod komt in de beleggingsstrategie en in de precontractuele documentatie (zoals het prospectus en de periodieke rapporten).

2. Financial Adviser

Dit betreft adviseurs die cliënten beleggingsadvies geven. Zij moeten nagaan of – en op welke manier – de duurzaamheidsvoorkeuren van de cliënt worden meegenomen bij de productselectie.

Kort samengevat

• Mandaatbeheer en fondsenbeheer (financial market participants) worden vooral geraakt in hun beleggingsbeleid en rapportering.
• Beleggingsadviseurs (financial advisers) worden vooral geraakt in hun adviesproces: zij moeten actief peilen naar de duurzaamheidsvoorkeuren van hun cliënten en daar rekening mee houden.

Beloningsbeleid

Nagelmackers heeft de ambitie om de familiebankier te zijn die ervoor zorgt dat generatie na generatie floreert. Daarom zien wij het als onze verantwoordelijkheid om actief bij te dragen aan duurzaamheid en maatschappelijke doelen. We verbinden ons ertoe om duurzame criteria en prestatie-indicatoren te integreren in onze bedrijfsactiviteiten, -beleid en -processen. Om dit engagement te ondersteunen, hebben wij ons beloningsbeleid aangepast. 2021 wordt een overgangsjaar, waarna we dit beleid vanaf begin 2022 zullen implementeren.

• Beloningsbeleid van onze BEVEK

Duurzaamheidsrisico’s

Nagelmackers houdt bij haar beleggingsadvies en portefeuillebeheer expliciet rekening met de uitsluiting van bepaalde activiteiten en inclusie van duurzaamheidsaspecten. Ze evalueert continu hoe verschillende ESG-gebeurtenissen (zoals ongunstige mediascreening) een negatieve impact kunnen hebben op het rendement van een belegging. Door de continue opvolging van duurzaamheidsrisico’s, monitort Nagelmackers de evolutie ervan en hun mogelijke impact op de rendementen in haar hoedanigheid van beleggingsadviseur en portefeuillebeheerder. De integratie van verschillende duurzaamheidsbenaderingen in het beleggingsproces van Nagelmackers is erop gericht haar blootstelling aan duurzaamheidsrisico’s te beperken. Zoals vermeld in ons ‘Beleid inzake verantwoord beleggen (pdf)’ omvat ons beleggingsproces een combinatie van ESG-principes, screeningstrategieën en een interne ESG-score, die allemaal bepalend zijn in de besluitvorming van de bank.

Relevante documenten